Kontakt konwersji

Anonim

Kontakt konwersji - arbitraż jest strategia, która jest stosowana, gdy cena opcja jest zmniejszona w stosunku do wartości aktywów bazowych. Pod arbitraż. odnosi się do jednoczesnego zakupu i sprzedaży aktywów w celu korzystania z tymczasowej różnicy w cenach dla zysku. Organizacje brokerskie mogą korzystać z konwersji odwrotnej zarobić na działaniach, które podejmują one od inwestorów. Inwestorzy mogą się także zastosowanie tej techniki w celu uzyskania zysku krótkoterminowego.

Jak jest konwersja odwrotna

Istotą tej techniki jest następujący:

  • Pośrednik sprzedaje papiery wartościowe na rachunkach zastawem, z tempem spadku kosztów.
  • Odebrany fundusze broker inwestuje w krótkoterminowe instrumenty procentowych.
  • Firma Broker ubezpiecza pozycję, nabywając „Call” -optsion i sprzedaży „put”.
  • Broker zwraca Klienci, którzy kupili „put” i sprzedać „rozmowę”.

W wyniku organizacji działalności maklerskiej jest zysk z inwestycji w instrumenty krótkoterminowe, w którym został on zainwestowanych w kroku №2. Ważny jest ten moment: opcje „call” i „put” musi mieć taką samą cenę wykonania i miesiąc rozliczeniowy. W przeciwieństwie do odwróconej przejście od niezwykłego w tym, że gdy zwykły inwestor otwiera długą pozycję, to kupić aktywa. Mówimy, że transakcje walutowe mają trzy nogi.

Prywatni inwestorzy mogą spróbować zastosować konwersji odwrotnej, gdy uważa się, że akcje są niedowartościowane. Na sprzedaż akcji inwestorzy pożyczyć od firmy brokerskiej, czyli otwierać krótkie pozycje.

Jeśli opcje są niedowartościowane, „call” -optsion umożliwia powrót akcji po niższych kosztach, niż zostało uzyskane z krótkiej pozycji. Zysk będzie większy, jeśli wzrost wartości akcji. Jeśli wartość akcji zmniejszy wpływy ze sprzedaży „put” opcja fundusze zostaną wykorzystane na zakup papierów wartościowych. opcje na akcje są skutecznym sposobem zabezpieczenia pozycji krótkich.