Fundusz obligacji: Gdzie szukać i jak wybrać?

Pozdrawiamy czytelników! Jeśli pamiętasz, ostatnio opublikowałem artykuł poświęcony poszukiwaniu i selekcji obligacji dla mojego portfela inwestycyjnego. Pod koniec artykułu obiecałem napisać drugą część poświęconą funduszom obligacji. Powiedziane - zrobione!

Zawartość

• 1 Dlaczego fundusze obligacji?
  • 1. 1 Zalety
  • 1. 2 Wady
• 2 Gdzie szukać funduszy obligacji?
  • 2. 1 Przykład # 1: iShares Core U. Ubezpieczenia Łączne Bond ETF
    • 2. 1. 1 Głównymi wskaźnikami są
  • 2. 2 Przykład # 2: iShares iBoxx $ Wysoka rentowność obligacje korporacyjnych ETF
    • 2. 2. 1 Głównymi wskaźnikami są
  • 2. 3 Innym sposobem na znalezienie

Dlaczego fundusze obligacji?

Więc fundusze obligacyjne. Jakie są ich zalety, dlaczego mi się podobają, niż inwestowanie w obligacje konkretnych emitentów i jakie są ich wady?

Teraz będę próbował usprawiedliwić mój punkt widzenia i każdy powinien wyciągnąć wnioski dla siebie.

Zalety

• Globalna dywersyfikacja

Pierwsza i może najważniejsza zaleta funduszy przed jednym papierem. Każdy fundusz to tysiące papierów wartościowych pochodzących od wielu różnych emitentów. Czasem fundusz obejmuje dokumenty korporacyjne z całego świata! Zgadzam się - trudno wyobrazić sobie sytuację, w której wszystkie (lub, b> około większość z nich) zbankrutują, firmy, których obligacje są zawarte w portfelu funduszu.

Mniej zmienne narzędzie

• W dobrym funduszu zawsze tak jest. Kupując tylko 1 akcję funduszu (akcje), faktycznie kupuję udział w portfelu tysięcy obligacji różnych emitentów.Zatem fundusz jest mniejszym ryzykiem. Nawet jeśli kilka firm z portfela zbankrutuje - a nie fakt, że ogólnie to zauważasz, ponieważ zwykle udział każdej korporacji jest bardzo mały.

Wady

Komisje zarządzające funduszami

• W przeciwieństwie do zakupu indywidualnych obligacji, inwestycja z funduszu pokrywa określone okresowe wydatki - opłata za zarządzanie funduszami. Jednak wśród ETF ta prowizja jest raczej niska, czego nie można powiedzieć o naszych funduszach inwestycyjnych …

Gdzie szukać funduszy obligacji?

Analogicznie do wyszukiwania obligacji, fundusze można znaleźć w wyszukiwarce firmy zarządzającej lub portali finansowych. Zacznijmy od witryn Kodeksu Karnego.

Tak wygląda wyszukiwanie z iShares (BlackRock). Spójrzmy na to bardziej szczegółowo. W sekcji Klasa aktywów należy wybrać kategorię Fixed Income. Następnie będą dostępne następujące podkategorie obligacji:

Kredyt

• Rząd
• Wysoka rentowność
• Inflacja
• Hipoteki>)
• Przykład # 1: Główny amerykański fundusz inwestycyjny iShares ETF
• Na przykład wybrałem interesujący fundusz iShares Core US Aggregate Bond ETF. Jest to jeden z największych i najbardziej popularnych funduszy. Jest on obecny na rynku od 2003 roku.

->

Najważniejsze wydarzenia

Ponieważ jest to fundusz ETF, jest on zgodny z indeksem Barclays US Aggregate Bond i jest notowany na giełdzie NYSE Arca. Rozmiar funduszu wynosi 35 mld dolarów, liczba papierów wartościowych w funduszu wynosi 5 423. Ogromna liczba - prawda?

-> 10 największych emitentów uczestniczących w funduszu i podział według sektorów:

Przybliżona wydajność: 2. 36% w skali rocznej

Średni kupon: 3. 19%

Zmienność: 3 05%

• Bardzo stabilne narzędzie.Ci, którym wydaje się słabą rentowność sugeruje zwrócenie uwagi na fundusz z kategorii „wysokiej wydajności”.
• Przykład 2: iShares IBOXX $ wysokiej wydajności Corporate Bond EFK
• Ten EFK jasne reprezentatywne wiązania środków o wysokiej wydajności. Obejmuje ona tylko korporacyjne papiery wartościowe spółek z ocen kredytowych z BB do C dość ryzykowne, ale jest o wiele bardziej opłacalne.

Kluczowe dane

W tym celu Fundusz iShares wykorzystuje swój własny indeks - indeks Markit iBox USD Ciecz wysoką wydajnością. ETF powstał w 2007 roku. Liczba papierów wartościowych w składzie - 999, wielkość funduszu - 17 miliardów dolarów..

Top 10 emitenci w funduszu:

Przybliżona roczna wydajność - 52% 5.

Średnie kupon - 6. 33%

Zmienność - 6. 04%

• Na wykresie można również zobaczyć podział przemysłu. Na przykład, tutaj 25% obligacji posiadanych sektor gospodarki - „Komunikacja”.
• Innym sposobem, aby szukać
• Druga wyszukiwarka pozwala szukać funduszy z całego rynku, nie będąc związany z konkretnym CC.

Ma rosyjski interfejs, który z pewnością jest to plus dla naszych inwestorów. Tutaj, w taki sam sposób, można wybrać preferowany rynek i rodzaj funduszu.

Oczywiście, ta wyszukiwarka jest mniej informacji, ale zadanie wybierając z wielu różnych funduszy Kodeksu Karnego on radzi sobie doskonale. Jeżeli chcą Państwo uzyskać szczegółowe informacje o ulubionych Funduszu - Witamy na stronie internetowej spółki zarządzającej, gdzie wszystkie informacje są prezentowane w przejrzysty i dostępny do wglądu w dowolnym momencie.

Na dzisiaj wszystko to przygotowałem dla ciebie. W następnym numerze będziemy rozmawiać o najważniejszym - wyborze instrumentów w odniesieniu do celów inwestycyjnych. Najważniejsze, że masz to kiedyś sformalizowane, bo bez jasnego zrozumienia tego, że nie będzie w stanie dokonać kompetentny portfel, który ma służyć jako narzędzie dla nas, aby realizować swoje życzenia.

Dokładniej - następnym razem porozmawiamy o tym, jak można wykorzystać fundusze obligacyjne do długoterminowych celów - emerytur lub oszczędności dla edukacji dzieci.

Nie zapomnij subskrybować aktualizacji blogu i do Ciebie wkrótce zobaczyć!

P. S.

Chcę zauważyć, że w celu prawidłowego obliczenia plonów konieczne jest dodanie rocznego dochodu z dochodami kuponowymi. To (dochód z kuponu) zostanie przelany na Twoje konto maklerskie w formie gotówki. Zwracam uwagę, że gdy otrzymasz pieniądze, broker automatycznie wycofuje podatek i

dopiero po

będzie można ponownie zainwestować zysk lub wycofać go na konto bankowe!