Opcjonalnie Praktyka: Jasne kolory Czarny Piątek

Anonim

Dzień dobry, drodzy czytelnicy!15 września odbył się trzeci upływie kwartalnego. Minęło z podziwu spokój, ostatnie kwartalne ważności przebiega sprawnie, w przeciwieństwie do co miesiąc - zobaczymy, czy ten trend będzie kontynuowany w grudniu, gdzie kilka lat z rzędu nie są nieprzyjemne niespodzianki.Zauważyłem, że teraz panika zyskuje na sile: kto się boi zmienności w okresie po wyborach, niektórzy drżenie w oczekiwaniu na koniec roku zbliżył. Nie spodziewam się niczego specjalnego, będę pracować z rynkiem być. Jedną z wad (jeśli można, oczywiście, zwany brak) opcji jest to, że nie można ponyt że „złe rynek”. Jest strategia dla każdego rynku i konieczność dostosowania do obecnych realiów.16 września Bank Centralny obniżył główną stopę procentową o 10%. Dobrym tendencja, jeśli nadal. Przyjęcie ustawy w sprawie zniesienia podatku od dochodów osobistych obligacji, stopniowe obniżenie podstawowych stóp uczynić bardziej atrakcyjne obligacji i dywidend zapasów. Podczas gdy napływ nowych ludzi starannie pracuje na giełdzie z co najmniej podstawowe narzędzia są bardzo słabe, więc nie ma dużo pracy i przednia praca jest bardzo duża.Jednym z ostatnich tematów dyskutowanych - zmiana prowizji od fortów rynku futures. Rzeczywiście, w dniu 3 października, wprowadzić nowe stawki, która zostanie obliczona jako procent od obrotu, a nie sztywnej kwoty w rublach na jeden kontrakt. Jeden punkt bazowy jest uznawany 0, 01% od wartości futures w rublach. Na przykład, zamknięcie na koniec piątkowej SiZ6 66,525, wówczas następujące obliczenie: 66525/10000 * 0,14 = 93 kopiejek. Ważne jest, aby zrozumieć, że handel jest uważana za kwotę w rublach, a nie w punktach, czyli koszt w punktach jest podzielona przez cenę kroku i pomnożyć ją przez wartość kroku. Cena zamknięcia RiZ6 95580, a następnie 95580/10 * 13,018 / 10000 * 0,20 = 2,49 rubli.Jak widzimy, na bieżących wartościach komisji nieco wyższym niż to było wcześniej, co spowodowało masowe oburzenie na różnych zasobów internetowych. Niemniej jednak warto zauważyć, że1) wartość absolutna zlecenia jest nadal bardzo niska2) przejście do obliczania kosztów absolutnie sprawiedliwe i odzwierciedla dynamikę instrumentu (w razie upadku i obniżonej prowizji)3) Wymiana komisji na giełdzie wynosi 0, 01% obrotów, ale tutaj jest jeszcze zmniejszona o tempie basis pointNa stronie Giełdy oznaczone Ważne uwagi: Transakcje opcjami w całym okresie przejściowym (10. 03.2016 - 02.10.2017) zostaną na podstawie wartości opłat wymiany dla transakcji futures w wysokości 0,5% teoretycznej cen opcji w rubli zamocowany na końcu polany wieczór poprzedzający data obliczenia kolekcji, ale nie więcej niż dwa (2) opłata za transakcję z przyszłości. Skalpowanie transakcja: - w odniesieniu do transakcji futures - bezadresowych prowadzących do otwierania i zamykania pozycji w kontraktu na jeden dzień notowań - w odniesieniu do opcji - bezadresowych transakcji, które mogą doprowadzić do otwarcia w przeciwnych pozycjach aktywów bazowych w przypadku opcji na akcje wykonywane w ciągu tego samego dnia handlowego. Przez otwarcie długiej pozycji w kontrakt terminowy może doprowadzić do zakupu i sprzedaży opcji opcji CALL PUT. Przez otwarcie krótkiej pozycji w kontraktu może doprowadzić do sprzedaży i zakupu opcja opcja CALL PUT. par skalpowanie dla opcji (zakup instrumentu bazowego - sprzedaży instrumentu bazowego): - zakup sprzedaży zadzwoń - zakup CALL Kup PUT - kupna sprzedaży PUT PUT - sprzedaż sprzedaż PUT CALL Dla opcji, patrz raczej skomplikowaną formułę obliczania prowizji, więc myślę, że łatwiej jest najpierw spojrzeć na raporty, ale tam jest przejście do rady kosztów musi doprowadzić do zmian na lepsze, ponieważ Opcje futures tańsze.Wracając do naszego modelu portfela. W ubiegłym tygodniu, nadal rolliroval sprzedawany tie-up na 70 uderzenia. Być może ze względu na obecny korekty wykonane nieco przedwczesne, ale 65 umieszcza cena utrzymuje się na 80% złota. Jak pisałem w poprzednim artykule, w tym przypadku możliwe jest, aby działać. Rollirovanie zapewnić dobry potencjał dla dalszego pobytu na miejscu, nie jest wymagana tak znaczące działania na bieżąco. Sam fakt rollirovaniya dodaje do naszej sumy za bardzo prostego obliczenia: (nowa nagroda - premia netto) * Liczba umów. Ważne jest, aby wykonać tę czynność ze względu na koszty futures: (120 - 40) * 78 = 6240 punktów> 6240/10 * 13.018 = 8123.23 rb.Stosując tę ​​kwotę, próbowałem złapać spadające kupna collie 97, 5 uderzeń na 4500 punktów. W najgorszym przypadku, moja dodatkowa premia upływem byłby 6240 - 4500 = 1740 punktów. Jednakże, nie widząc rozwój ruchu w moim kierunku, poszedłem w symboliczny plus, tak że aktualna pozycja ponownie składa się tylko z sprzedawanych put. Interesujące jest to, aby pamiętać, że nawet ze wszystkimi paniki, centralny cena wykonania dolara w grudniu nie zwiększa zmienność. Dlatego ponownie odpowiednie opcje projektowe do zmiany instrumentu bazowego, takich jak straddle. Aktualny centralny strajk 66. 500, podczas tworzenia rentowności bramowy będzie w przypadku zmian reklamy za 4000 rubli, ale można:.1) opuścić wcześnie w przypadku szybkiego BAZmień.2) aby zablokować zyski w przypadku nagłego wzrostu zmienności3) poprawiają wynik aktywnego konstrukcji sterowania16 września na giełdzie miał dobrą sprzedaż. Szczególnie wyróżnia przemysłu naftowego i energetyki. Jeśli masz stałe gola dla emitenta, takie dni są nie tylko zmylić was, lecz da pozytywny zamiast negatywna. Spadek aktywów dla Ciebie nie jest powód do paniki, a powodem będzie zadowolony, że nadal można kupić te wspaniałe prace w okazyjnej cenie i siedzieć nawet większe zyski. Proponuję zwrócić uwagę na IDGC z Wołgą, spółka zależna Rossetti (który również skorygowane dobrze w piątek, a także zasługują na uwagę). Polecam przeczytać tę grupę. Pomijając rosyjskich emitentów i instrumentów pochodnych Federacji Rosyjskiej, nie mógł pomóc, ale należy zwrócić uwagę na dynamikę pszenicy w tym roku. Poważny spadek, co rodzi pytania o możliwości zakupu. Oczywiście taki zakup powinien być bez ramienia, a nie na cały rachunek. Idealnie, trzeci, w najgorszym przypadku o połowę, dzięki czemu można później dodać więcej elementów roboczych w przypadku dalszego spadku. Na rynku terminowym, taki scenariusz byłby dość kosztowne na fortach pszenica całkowicie niepłynne, więc zastanawiałem się istnienie ETF w tej sprawie. Jedyną opcją, że znalazłem to Weat. Dynamika ta sama, cena jest dość niska, około siedem dolarów, ale niski wolumen obrotu, jak również potrzeba oceny roczne koszty, które powstaną w średnich położeniach trzymając w ten instrument. Słaby popularność ze względu na wysokie koszty funduszu do zarządzania firmą i dla akcjonariuszy. Inwestor płaci 3, 34% w skali roku, w porównaniu do rocznej stopy Finex mają mniej niż jeden procent (FXMM 0,49%), roczny koszt dla handlu SPY 0,09%. Chociaż jeśli umieścisz swój cel, aby zarobić więcej niż 50% od wzrostu jest wysokie, ale dopuszczalne koszty.Artykuł dzisiaj jest już zbyt wielostronny.Byłbym szczęśliwy na pytania, sugestie, zalecenia. Życzę powodzenia!